Akciju opciju kalkulators:
Aprēķiniet savus ieguldījumu peļņas

Kā izmantot akciju opciju kalkulatoru

Akciju opciju kalkulators parāda peļņas un zaudējumu scenārijus, iegādājoties zvanu un likmju opcijas. To ir viegli izmantot, tas ir bezmaksas un prasa tikai dažus informācijas gabalus.

Šeit ir soļi, kā aprēķināt jūsu opcijas iespējamo peļņu.

  1. Izvēlieties, vai pirksiet zvanu opciju vai ielikšanas opciju.
  2. Ievadiet opcijas beigu datumu. Tas ir neobligāti, jo tas neietekmē aprēķinu. Ievadiet opcijas izcenojuma cenu.
  3. Ievadiet opciju līgumu skaitu. Tas ietekmēs izmaksas un kopējo peļņu.
  4. Ievadiet opcijas cenas par akciju. Tā ir parasti opcijas cenas citāts finanšu vietnēs un tirdzniecības platformās.
  5. Kopējās izmaksas tiek aprēķinātas jums. Katra līguma kopējās izmaksas ir opcijas cena x 100 akcijas, jo līgumi ir par 100 akcijām.


 

6. Ievadiet pašreizējo akciju cenu.

7. Ievietojiet paredzēto akciju cenu termiņa beigās. Tas ir mērķa cena, kādā jūs domājat, ka akcijas varētu tirdzniecības pirms termiņa beigām. Ievadiet dažādas prognozes, lai redzētu dažādas peļņas un zaudējumu scenārijus.

8. Gaidāmā izmaiņa tiek aprēķināta jums. Tas ir procentu un dolāru atšķirība starp paredzēto nākotnes akciju cenu un pašreizējo akciju cenu.

9. Kopējais atdevums par opciju tiek aprēķināts jums un ir dolāru peļņa, ko jūs iegūstat virs izmaksām. Tas arī parāda procentuālo atšķirību starp jūsu peļņu un izmaksām.

Pamata rokasgrāmata akciju opciju saprašanai

Akciju opcijas iegāde dod opcijas īpašniekam tiesības nopirkt (call opcija) vai pārdot (put opcija) pamata akcijas par noteiktu cenu (streika cena) pirms noteiktas datuma (derīguma termiņa).

Zvanu opcijas izskaidrotas

Šeit ir scenāriji, kas var notikt, ar turpmākām skaidrojumiem zemāk:

Akciju cena ir 51 ASV dolāri izbeigšanās brīdī: tas ir jūsu nulles punkts.

Aktīvu cena ir virs 51 ASV dolāra termiņa beigās: jūs gūstat peļņu virs jūsu izmaksām.

Akciju cena ir zemāka par 50 dolāriem izbeigšanās brīdī: zvana opcija ir bezvērtīga un jūs zaudējat 100 dolārus, ko tajā ieguldījāt.

Akcijas cena izbeigšanās brīdī ir starp 50,01 ASV dolāriem un 50,99 ASV dolāriem: jums ir daļēja zaudējums par 100 ASV dolāriem, ko iztērējāt par opciju.

Kad beigu termiņš tuvojas, ja akcija tiek tirgota par 55 dolāriem, jūsu opcijai, visticamāk, būs prēmija apmēram 5 dolāri. Tāpēc tā ir tā vērtība. Tā dod jums tiesības iegādāties akcijas par 50 dolāriem, kamēr akcija ir par 55 dolāriem. Tas ir 5 dolāru ieguvums. Jūs tikai samaksājāt 1 dolāru par opcijas līgumu, tāpēc jūs iegūstat 400 dolāru peļņu ((5-1) x 100 akcijas).

Ja akcijas cena kļūst vēl augstāka, jūs iegūstat lielāku peļņu.

Kas notiks, ja akcijas cena tikai nedaudz pieaugs? Jūs samaksājāt 1 dolāru par opciju ar izcenojuma cenu 50 dolāri. Saplūdiniet šos divus kopā, lai iegūtu savu nulles rezultāta punktu: 51 dolārs. Akcijas cena ir jāpārsniedz 51 dolāri, lai jūs gūtu peļņu. 

Ja akcijas cena nepārsniedz 51 dolāru, tad jūs varat pārdot opciju par jebkuru cenu, lai samazinātu zaudējumus. 

Ja akcijas tirgojas par 50 dolāriem vai mazāk termiņa beigās, opcija nav vērtīga, jo tā nenodrošina nekādu priekšrocību. Jūs zaudējat 100 dolārus, kas tika tērēti par izsaukuma opciju, neatkarīgi no tā, cik tālu akcijas cena samazināsies zem 50 dolāriem.

Put opcijas izskaidrotas

Šeit ir scenāriji, kas var notikt, ar turpmākām skaidrojumiem zemāk:

Akciju cena ir 29 ASV dolāri izbeigšanās brīdī: tas ir jūsu nulles punkts.

Akciju cena ir zemāka par 29 dolāriem izbeigšanās brīdī: jūs gūstat peļņu, kas pārsniedz jūsu izmaksas.

Aktīvu cena ir virs 30 dolāriem izbeigšanās brīdī: zvans ir bezvērtīgs un jūs zaudējat 100 dolārus, ko tajā ieguldījāt.

Akciju cena beigās ir starp 29,01 ASV dolāriem un 29,99 ASV dolāriem: jums ir daļēja zaudējums no 100 dolāriem, ko jūs tērējāt par opciju.

Ja akciju cena nokrīt zem $30, jūsu opcijai ir kāda vērtība, bet tā var nebūt pietiekama, lai kompensētu jums samaksāto $1 ($100).

Cena ir jāsamazina zem $29, lai jūs nopelnītu vairāk par samaksāto. Jo vairāk akciju cena samazināsies zem $29, jo lielāks būs jūsu pārdošanas opcijas ieguvums. Ja akciju cena nokrīt līdz $26, jūsu pārdošanas opcijai ir vērtība $4 ($30 - $26), bet jūs par to samaksājāt $1. Jūs nopelnāt $3 vai $300 par katru līgumu.

Ja akciju cena paliek virs $30, opcijai nav priekšrocību. Piemēram, ja akciju cena ir $31 termiņa beigās, pārdošanas opcija būs bezvērtīga. Neviens negrib tiesības pārdot akcijas par $30, ja tās var pārdot pašreizējā tirgus cenā $31. Opcija ir bezvērtīga un $100, kas tika samaksāti par opciju, tiek zaudēti.

Opciju tirdzniecības FAQ

Šeit ir scenāriji, kas var notikt, ar turpmākām skaidrojumiem zemāk:

Kas ir opcijas izmantošana?

Opcijas izmantošana ir brīdis, kad jūs saņemat pozīciju, kuru opcija jums nodrošina tiesības. Lielākā daļa opciju netiek piegādātas. Drīzāk jūs tikai pārdodat opciju, ja tā jums rāda peļņu.

Ja zvanu opcijai ir izcenojuma cena 50 ASV dolāri, un akciju cena ir 55 ASV dolāri izbeigšanās brīdī, jūs varat pārdot savu opciju, lai iegūtu peļņu no opcijas, vai arī izmantot savu opciju un saņemt 100 akcijas par 50 ASV dolāriem. Lielākā daļa brokeru prasa maksu par opcijas izmantošanu.

Kas nozīmē iespēju rakstīšana?

Ja jūs iegādājaties opciju, kāds cits "rakstīja" šo opciju. Viņi saņem primiju, ko jūs maksājāt par opciju. Tas ir viņu maksimālais ienākums, tāpēc viņi parasti cer, ka opcija beigsies bezvērtīga un viņi varēs paturēt visu primiju kā peļņu. 

 

Opcijas rakstītājam ir pienākums jums piegādāt akcijas/pozīciju, ja jūs izlemjat izmantot savu opciju.

Kā tiek noteikta opcijas prēmija?

Opcijas prēmiju nosaka "grieķi". Tie ir mainīgie, kas ietekmē opcijas cenu. Beigās vienīgais, kas ir svarīgs, ir pamata vērtības cena attiecībā pret izcenojuma cenu, bet līdz beigām opcijas cena ir balstīta uz citiem faktoriem, piemēram, pamata vērtības svārstībām, cik ilgi ir līdz beigām (saukta par "laika vērtību") un citiem faktoriem.

Kas ir naudas opcijas un ārpus naudas opcijas?

Zvanam, ja akciju cena jau ir augstāka par izcenojuma cenu, to sauc par "naudas opciju". Ja akciju cena ir zem izcenojuma cenas, opcija ir "ārpus naudas". 

 

Putam, ja akciju cena ir zem izcenojuma cenas, opcija ir naudas opcija. Ja akciju cena ir augstāka par izcenojuma cenu, opcija ir ārpus naudas.

Vai opciju tirdzniecība ir labāka par akcijām?

Opcijas ir atšķirīgs veids, kā tirgoties salīdzinājumā ar tiešu akciju pirkšanu vai īsā pārdošanu biržā. Neviens tirgus nav labāks vai sliktāks. Abiem ir priekšrocības un trūkumi. Iegādājoties opcijas, jums jāmaksā priekšējais premija (izmaksas) un ir derīguma termiņš, bet jūs varat gūt lielas procentuālās atdeves, ja pamatā esošais aktīvs dara to, ko jūs sagaidāt, jo tām ir sviras raksturs. Ar akcijām jums pieder aktīvs, nav derīguma termiņa, bet jums ir jāiegulda visa kapitāla tirdzniecībai (ne tikai primāri, kas parasti ir tikai neliels daudzums no akciju cenas).

Kāda ir atšķirība starp opciju apjomu un opciju atvērtu interesi?

Opciju apjoms ir līgumu skaits, kas mainās noteiktā laika periodā, piemēram, dienā. To sauc par ikdienas opciju apjomu. Atvērtais interese ir cik daudz līgumu ir atvērti vai ir aktīvi. Opciju darījumi tiek atzīmēti kā "atvērti" vai "aizvērti", kas nozīmē, ka jūs vai nu pērkat vai pārdodat, lai atvērtu vai aizvērtu savu pozīciju. Esošās atvērtās pozīcijas, plus jaunās opciju pozīcijas, mīnus aizvērtās pozīcijas, veido atvērto interesi. Atvērtā interesēšanās ir atšķirīga no opciju apjoma.